日本银行缘何全面亏损

第3版(国际)
专栏：新闻分析

日本银行缘何全面亏损
本报驻日本记者 管克江
　　日本七大银行集团5月24日相继发表2001年度决算报告，报告宣布最终损益出现大幅亏损，亏损额总计高达4.29万亿日元。各大银行均出现大幅赤字，在日本金融史上是罕见的。专家指出，不良债权增加和股市下跌是大银行亏损的主要原因。
　　由于2001年度日本经济持续低迷，破产和濒临破产的企业增多，其他许多企业的偿债能力也大为削弱，从而使大银行不良债权显著增加。据统计，2001年度日本破产企业案件共2.52万件，企业负债总额16.14万亿日元，破产企业之多、负债总额之巨，均为战后日本历史次高。同期日本各大银行的不良债权也猛增48.5％，为8.7万亿日元。新增不良债权超过被处理的不良债权，大银行不良债权余额累计到了26.8万亿日元的历史最高水平。
　　日本政府去年4月制订的紧急经济对策提出，15家大型银行在2000年9月前的不良债权必须在两年内处理完毕，新发生的不良债权问题必须在3年内处理干净。今年2月起，考虑到维护金融系统稳定的重要性，日本金融厅对各大银行进行特别检查，要求银行严格处理信贷问题，确保自有资本比率在8％以上。在政府和市场的压力下，日本大银行加快处理不良债权，7.7万亿日元的处理额为前年度的两倍。结果，虽然各大银行的营业利润都有增加，但处理不良债权的损失使最终损益出现亏损。
　　以日本第四大金融集团UFJ集团为例，2001年度为救助面临破产的日本第二大超市集团大荣，UFJ和三京住友、富士银行共对大荣提供5200亿日元的金融支援。为挽救不动产企业大京，UFJ也采取了放弃债权等措施，提供3500亿日元的金融支持。决算时UFJ集团业务纯利润为6000亿日元，比前年增长47％，但为处理不良债权损失1.7万亿日元，集团最终损益为1.3万亿日元的赤字。
　　股市下跌是银行亏损的另一大原因。日本各大银行都持有庞大数量的股票。2001年的日经平均股价从10年前的22983日元下跌到10542日元。以日本大银行1991年购买的股票为例，现今价格还不到当年的一半。据日本大和总研调查，2000年日本各大银行拥有上市公司股票的账面价格为7.1万亿日元，以2002年3月29日的日经平均股价计算，时价只有3.9万亿日元，减少了3.5万亿日元。按照新的会计标准，银行在计算股票价格时必须以时价为准，而非以前的账面价格。为此各大银行付出了巨大的估价损失，13家大银行估价损失总计1.4万亿日元。
　　虽然经营普遍出现亏损，日本各大银行都宣称2002年度将实现盈利，理由是“日本经济已达谷底”，此后将缓慢恢复，银行将能把信贷成本控制在营业利润之内。另外，预计今年不良债权将主要产生于中小企业，中小企业金融规模小，易于管理。同时，日本各大银行开展有价证券业务调整，今年将出售总额4.8万亿日元的股票。
　　有关专家指出，日本大银行实现盈利并非易事。鉴于短时期内股价迅速恢复的可能性不大，彻底处理不良债权是实现盈利的唯一途径。根据日本金融厅的要求，各大银行在今后三年内必须处理15万亿日元的不良债权，其中第一年必须处理完50％，第二年处理完80％，最终处理不良债权形势依然严峻。
（本报东京电）